PRISE DE PARTICIPATION MAJORITAIRE DANS TVH CONSULTING

Communiqué – 29 septembre 2016

 

Pragma Capital annonce une prise de participation majoritaire au capital de la Société TVH Consulting aux côtés de l’équipe dirigeante et de son fondateur, dans le cadre d’un Management Buy Out.

 

Fondée en 2003 par Guy Tubiana et ses Associés, TVH Consulting est un acteur leader dans le développement et l’intégration des solutions ERP majeures. La société sert une clientèle d’ETI « Blue Chips » qui fait appel à elle, tant pour son niveau d’expertise reconnue, que pour les solutions verticalisées qu’elle développe autour des solutions ERP que sont SAP, Microsoft Dynamics AX et Sage X3-Géode.

TVH Consulting conseille, distribue, intègre, supporte et assure l’évolution des solutions qu’elle met en place pour ses clients sur les cinq continents en conservant l’intégralité de la maitrise d’oeuvre et en s’engageant sur les résultats.

Pour conserver son indépendance et apporter le maximum de valeur ajoutée à ses projets, TVH Consulting dispose d’une part de ses propres centres de recherche et développement (sur 3 sites en France, Casablanca au Maroc et Willebroek en Belgique) et, d’autre part, d’une offre de Cloud Privatif techniquement performante et contractuellement équilibrée à destination de ses seuls clients utilisateurs ERP.

Son fort ancrage à l’international a conduit TVH Consulting à fédérer un réseau de partenaires autour de ses solutions et de ses projets dans plus d’une trentaine de pays. Ses clients sont des sociétés des sciences de la vie (Pierre Fabre, Laboratoires Aguettant, Laboratoires Septodont, …), de l’industrie agro-alimentaires et des coopératives (Fleury Michon, Florette, Acolyance, Cap Seine …), du Retail ou de la distribution omni-canal (Saint Maclou, RAJA, Société des Bains de Mer, …).

Au-delà de la croissance organique (+35% par an depuis la création de la société), les projets d’acquisition en France et à l’étranger sont nombreux, pour faire de TVH Consulting un acteur incontournable dans l’intégration de solutions ERP.

L’opération réalisée par Pragma Capital à travers le fonds Pragma III porte sur l’acquisition d’une majorité du capital, aux côtés de l’équipe de management emmenée par Ahmed Mahcer et Eric Boisneault nommés respectivement à cette occasion Président du Directoire et Directeur Général et de Guy Tubiana, le Fondateur, qui marque sa confiance dans l’équipe en place en réinvestissant dans l’opération et en intégrant le Conseil de Surveillance et le Comité Stratégique.

Ahmed Mahcer, Président de TVH Consulting déclare : « L’entrée du fonds Pragma III dans le capital de TVH Consulting accompagne la transmission de l’entreprise à une équipe de managers très expérimentée et soudée depuis des années autour du développement du groupe. En outre, le nouvel actionnaire apporte des moyens nouveaux pour une phase de croissance encore plus dynamique, notamment grâce à des opérations de croissance externe ciblées ».

Guy Tubiana, fondateur ajoute : « Depuis sa création le 10 juin 2003, TVH Consulting fondé sur le concept de Partnership est avant tout une aventure humaine. Les résultats, la croissance, la satisfaction client, et la fidélité des collaborateurs ont permis de vérifier le bienfondé de la stratégie d’indépendance et d’excellence mise en place dès sa création avec pour corollaire la convergence de nos intérêts avec ceux de nos clients et le partage de valeurs fortes. L’entrée de Pragma III, fonds spécialisé dans les opérations de Build-Up, est certainement la meilleure façon d’accélérer son développement et de continuer cette passionnante aventure humaine. »

Arnaud Leclercq, Associé chez Pragma Capital complète : « L’acquisition de TVH Consulting s’inscrit parfaitement dans la stratégie de capital-transmission mise en oeuvre par notre fonds Pragma III. TVH consulting est un modèle d’excellence opérationnelle dans son secteur d’activité et a su développer une propriété intellectuelle de grande qualité. Le potentiel de développement de la société est impressionnant tant en France qu’à l’étranger. Pragma Capital est heureux d’apporter son soutien au management pour la mise en oeuvre des nombreux projets de croissance identifiés ».

Contact Pragma Capital:
Arnaud Leclerq – 01 58 36 49 50 – arnaud.leclercq@pragma-capital.com
Benjamin Zowczak – 01 58 36 49 50 – benjamin.zowczak@pragma-capital.com

A propos de Pragma Capital :
Société d’investissement détenue intégralement par ses dirigeants, spécialisée dans les PME françaises, Pragma Capital investit aux côtés des entrepreneurs et les accompagne dans le financement et l’accélération de leur croissance, notamment à travers des stratégies de Build-up et de déploiement à l’international.  Actionnaire majoritaire, la société d’investissement a une mission : contribuer à rendre les entreprises plus grandes et plus fortes, en mettant à leur disposition son expérience et son réseau d’investisseurs professionnels.
Depuis sa création en 2002, Pragma Capital a réalisé près de 90 acquisitions et levé plus de 700 M€ auprès d’investisseurs français et internationaux, pour la plupart institutionnels

A propos de TVH Consulting :
Créée en 2003, TVH Consulting est une société internationale indépendante spécialisée dans le conseil, la mise en oeuvre, l’intégration et l’hébergement des solutions ERP majeures.     Dotée de son propre centre de Recherche et Développement, TVH Consulting concentre un savoir-faire dans l’édition de solutions métiers pour les moyennes et grandes entreprises des secteurs de l’industrie agroalimentaire, de la distribution spécialisée, des fournisseurs de la grande distribution, de la chimie-pharma-cosmétologie, … TVH Consulting intervient principalement en Europe mais également sur les autres continents grâce à un solide réseau de partenaires. Elle conserve l’intégralité de la maîtrise d’oeuvre de ses projets, le support de toutes ses installations et s’engage irrévocablement sur ses résultats.
Pour en savoir plus : www.tvhconsulting.com / www.adax-erp.com

Liste des intervenants sur l’opération :
Pragma Capital : Arnaud Leclercq, Benjamin Zowczak
Mezzanine : Trocadéro Capital (Philippe Bruneau, Alexis Bougon)
Banques : Société Générale (Sébastien Michenet, Maxence Carro) – BPVF (Jacques-Olivier Marrand, Nicolas Advenard) – LCL (Cécile Penard)
Conseil juridique acquéreur : Marvell (Jean-Louis Lasseri, Anne Ducros, Anna Lasseri)
Conseil financier acquéreur : Squareness (Frédéric Meunier, Antoine Sudérie)
Conseil Stratégie : Neovian Partners
Conseil vendeur : Bryan Garnier (Thibaut De Smedt, Alexandre Boukhari, Jonathan Bohbot)
Conseil juridique vendeur : LL Berg (Grine Lahreche, Christophe Bornes, Bengu Sulusoglu) – Luther Luxembourg (Maxime Wagner, Euryale Didillon, Aurélien Latouche) – Atoz Luxembourg (Jamal Afakir, Samantha Hauw, Edouard de La Serre)
Conseil juridique mezzaneur : Fieldfisher (Pascal Squercioni, Hélène Lefebvre)
Conseil juridique juridique Banques : CMS (Benjamin Guilleminot)